해양수산부 모태펀드는 해양 산업에 중점 투자하는 최초의 정책펀드이다. 자생적인 투자환경 조성이 어려운 해양 분야의 중소･중견기업 금융지원을 위해 2019년부터 2023년까지 약 1천430억 원 규모로 조성ㆍ운영 할 계획이다.1)
지금까지 해양산업의 중소·벤처기업에 대한 투자지원은 열악하였다. 벤처캐피탈 등 투자기관은 해양산업에 대해 이해도가 낮아 투자를 상대적으로 기피하는 경향이 있었 다. 또한 중소·벤처기업 지원 대표펀드인 한국모태펀드에도 해양계정은 전무했다.
1) 해양수산부. 2019. 해양모태펀드, 해양 중소·벤처기업 투자 개시, 10월 8일. 보도자료
한국모태펀드의 구성 및 역사
￮ 정부가 설립을 통해 하위의 자펀드에 출자하고, 자펀드가 중소·벤처펀드에 투자하는 간접 지원체계로 한국모태펀드(KFoF)는 「벤처기업육성에 관한 특별조치법」에 설립 근거를 두고 있다. 한국모태펀드 의 운용 목적은 벤처캐피탈을 통해 중소·벤처기업에게 안정적인 투자재원을 공급하기 위함이다.
￮ 한국모태펀드는 2005년 7월 첫 납입을 시작하였고 2010년 방송통신위원회와 영화진흥위원회가 추가 출자하여 총 1조 2천691억 원의 재원 조성을 완료하였다.2)
이에 해양수산부는 2019년 초 한국벤처투자가 관리하는 한국모태펀드 내 해양계정 을 신설하였다. 2019년 1월에 정부예산 200억 원을 출자했으며 2019년 4월 자펀드 운용사 (캐피탈원, 수림창업투자)를 선정하였다.3) 운용사에서는 민간 출자자 모집을 통해 당초 목표한 민간 투자금액 86억 원을 넘어선 95억 원의 투자금을 확보하였다.4) 2019년 7월에는 첫 번째 자펀드 ‘캐피탈원 해양신산업 투자조합’, 2019년 10월에는 두 번째 자펀드 ‘SR 블루이코노미 투자조합’이 결성되어 규약 등을 결정하였다.
주요 투자 대상은 해양산업의 첨단기술과 전통 해양산업이 결합된 중소·벤처기업 및 관련 사업이다. 의무 투자비율은 펀드 총액의 60% 이상으로 자펀드의 존속기간은 8년 이다. 타 산업에 비해 비교적 산업 주기가 긴 해양산업의 특성을 고려하였다.
2) 농림수산식품 모태펀드 사례
농림수산식품 모태펀드는 농림수산식품 산업에 대한 투자 확대, 성장, 그리고 경쟁 력 강화를 위하여 정부가 조성하였다. 농어업 경영업체, 식품 사업자 등 농림수산식품 경영업체가 투자대상인 농림수산식품 투자조합 및 경영참여형 사모집합 투자기구에 출 자하는 모태펀드이다.
농림수산식품 모태펀드는 타 모태펀드들(예: 해양수산부의 해양모태펀드, 국토교통 부의 도시재생모태펀드, 국토교통혁신펀드 등)과 달리 별도의 농수산식품투자조합법
2) 박정서, 윤병섭. 2012. 한국모태펀드의 운용 현황과 투자 성과 분석. 중소기업연구 34권, 2호: 33-34.
3) 해양수산부. 2019. 해양모태펀드, 해양 중소·벤처기업 투자 개시, 10월 8일. 보도자료 4) 해양수산부. 2019. 해양모태펀드, 해양 중소·벤처기업 투자 개시, 10월 8일. 보도자료
(농림수산식품투자조합 결성 및 운용에 관한 법률)을 2010년 제정하여 현재까지 운용 중이다. 농림수산식품 모태펀드의 조성 방법은 중소·중견기업의 해외건설 활성화를 위 한 해외 전용 모태펀드 조성방법으로 활용할 수 있는 매우 적합한 사례로 볼 수 있다.
자료: 농업정책보험금융원. 농림수산식품모태펀드 업무소개. https://www.apfs.kr/ (2020년 6월 19일 검색). 을 바탕으로 연구진 작성
그림 4-1 | 농림축산식품부 모태펀드 사례
펀드 지원 대상은 투자를 유치하기 원하는 농식품 경영업체(예: 벤처창업 업체 포 함, 농어업인, 농어업법인, 식품사업자, 관련사업자 등)이다. 민관합작투자 형태의 새 로운 정책금융 지원을 통하여 농식품 산업에 대한 투자를 유인하고, 농식품 경영업체 들의 건실한 성장 기반 조성을 목적으로 두고 있다.5)
추진절차로는 정부 재정을 기반으로 농식품 모태펀드 조성이 이루어진다. 조성된 모태 펀드는 민간자금과 매칭되어 여러 자펀드로 재구성된다. 각각의 자펀드를 통해 농식품 경 영체에 대한 투자가 이루어지며 사후관리, 투자금 회수, 재투자 등의 과정들이 이어진 다.6) 구체적 사업 내용으로는 농식품 예비 창업자·경영체 투자유치, 농식품 벤처전문 가 역량 강화 교육, 농식품 기업화 촉진 및 상시적 투자처 발굴을 위한 상담, 국내외 마케팅 지원 등 피투자 경영체들의 사업경쟁력 강화 및 지속 성장을 위한 지원을 한다.
5) 농림축산식품부, 2018. 농식품모태펀드, ‘18년도 하반기 300억 원 추자 조성 및 투자 추진, 7월 16일. 보도자료.
6) 농림축산식품부, 2018. 농식품모태펀드, ‘18년도 하반기 300억 원 추자 조성 및 투자 추진, 7월 16일. 보도자료.
구분 투자분야 운용사 결성규모(억 원)
http://www.youngnong.co.kr/news/articleView.html?idxno=31137(2020년 6월 20일 검색).
표 4-1 | 농림축산식품부 모태펀드의 자펀드 운용 내용