중국 철강산업 구조조정과 대응전략

산 업

분 석 중국 철강산업 구조조정과 대응전략

성장동력산업연구실 연구원 이고은

□ 중국 철강산업 공급과잉 여전

○ 중국의 도시화 진전과 부동산 시장화 정책에 힘입어 2000년대 이후 철강 생산능력은 폭발적으로 증가해 2013년말 기준 세계 총 조강생산량의 49.2%, 아시아의 73.6%를 차지, 세계 1위 철강 생산국가로 자리매김

- 2013년 기준, 세계 10대 철강생산기업 중 중국 기업 수는 6개로, 총 2억 3천만톤의 조강을 생산하며 이는 세계 조강생산량의 14.5%에 해당

　 2005 2010 2011 2012 2013

조강생산량 (억톤)

중국 3.6 6.4 7.0 7.2 7.8

한국 0.5 0.6 0.7 0.7 0.7

일본 1.1 1.1 1.1 1.1 1.1

아시아 6.0 9.2 9.9 10.1 10.6

세계 11.5 14.3 15.4 15.5 15.8

대세계 비중 (%)　

중국 31.0 44.6 45.7 46.4 49.2

한국 4.2 4.1 4.5 4.5 4.2

일본 9.8 7.6 7.0 6.9 7.0

아시아 52.2 64.1 64.7 65.5 66.9

표 1 각국의 조강생산량 및 세계대비 비중

자료: World Steel Association, 『Steel Statistical Yearbook』 각호 종합

○ 2000년대 이후 중국의 철강생산능력은 지속적인 확대를 보이고 있는 반면, 철강수요 증가율은 둔화되면서 공급과잉이 심화되고 있는 상황

- 이에 따라 2006년 89%를 기록했던 가동률은 하락세로 반전하여 2013년 74%에 그침.

그림 1 중국 철강산업의 공급과잉 현황

자료: 중국국가발전개혁위원회(NDRC), Roland Berger Analysis(2014. 9.)

□ 중국 철강산업의 소비 증가율 둔화로 기업 영업이익률도 하락

○ 최근 중국 경제성장률이 둔화되면서 중국의 강재(명목)소비 증가율 역시 둔화될 조짐

- 세계철강협회는 최근 철강소비 전망에서 중동 및 아프리카 지역의 강재 명목소비 증가율을 5% 이상으로 전망한 반면, 중국의 2014년, 2015년 증 가율은 각각 3.0%, 2.7%로 하향 조정¹⁾

- 이는 2013년 증가율(6.1%) 대비 매우 낮은 수준으로, 최근 중국의 구매자 관리지수(PMI) 하락, 재고수치 악화 및 부동산 경기에 대한 불확실성이 반영된 것으로 보임²⁾.

○ 강재 소비의 둔화는 내수중심의 중국 철강기업들에게 부정적으로 작용하

1) World Steel Association, Short Range Outlook(2014. 4.)

2) 2013년 중국내 산업별 철강수요 비중은 건설(54.0%), 기계(19.0%), 자동차(7.0%) 순으로, 건설이 전체 철강수요의 50% 이상을 차지하며, 부동산 경기에 대한 불확실성은 중국 철강내수에 가장 큰 위험 요인으로 작용할 수 있음.

며, 철강기업들은 채산성 악화를 막기 위해 수출확대 등의 활로를 모색 중 에 있음.

- 2008년 금융위기 이후 중국 철강기업의 영업이익률은 고비용과 공급과잉 으로 급격히 하락하고 있으며, 중국철강협회에 따르면 중국내 주요 철강 기업의 2012년 평균 영업이익률은 0%까지 감소하였다가, 2013년 2.2%로 소폭 회복

지역 명목철강소비(백만톤) 증감율(%)

2013 2014(전망) 2015(전망) 2013 2014(전망) 2015(전망) EU(28개국) 139 143 148 -0.2 3.1 3.0

CIS 59 59 62 2.2 1.1 3.7

NAFTA 129 134 139 -2.4 3.8 3.4

아프리카 29 30 33 9.8 4.8 8.4

중동 48 51 55 -1.1 5.8 9.5

아시아

(오세아니아 포함) 992 1,020 1,048 4.9 2.8 2.8

BRIC 843 869 894 5.4 3.0 3.0

MENA 63 67 73 0.9 6.1 9.4

중국 700 721 741 6.1 3.0 2.7

세계 1,481 1,527 1,576 3.6 3.1 3.3

세계(중국제외) 781 805 836 1.5 3.1 3.7

표 2 주요 지역별 철강재소비 전망

자료: World Steel Association(2014. 4.)

□ 12.5규획에 따른 중국 철강산업의 구조조정 정책과 진척 현황

○ 중국 정부는 12.5규획에서 시장이 주도하고 정부가 조정하는 기본 원칙을 바탕으로 산업별 발전전략을 수립

- 철강산업에 대해서는 제품구조고도화, 에너지절약, 산업재배치, 기술혁신, 산업집중도 제고, 자원확보에 대한 구체적인 목표를 제시

- 특히 기술혁신을 통한 고부가가치 철강제품의 자급률 향상과 노후설비 도태, M&A 등 구조조정을 통한 산업집중도 제고 및 환경오염물질 배출 감소에 역량을 집중

- 12.5규획의 주요 목표는 2015년까지 철강 10대 기업의 산업집중도를 60%

로 제고, 단위공업부가가치당 에너지소모율과 이산화탄소 배출량을 각각

항목 12.5규획 제품구조

-. 국산화율 90% 이상(고강도 고인성 자동차용강, 아연도금강 등) -. 고부가가치 제품 자급률 80% 달성(선박용 내부식강, 저온 압력용기

용 강판, 고속철도용 차축강, 고압강관 등) 에 너 지

절감과 배기가스 감축

-. 단위공업부가가치당 에너지소모율과 이산화탄소 배출량을 18% 감축 -. 중점철강기업의 평균 톤당 종합에너지소모량은 580kg 이하

-. 톤당 수자원이용률 4m³ 이하 -. 톤당 이산화탄소 배출량 39% 이하 -. 톤당 산화물 수요량 7% 이하 -. 고체폐기물 종합 이용률 97% 이상 기술혁신

-. 중점철강기업이 완전한 기술혁신 체제를 갖추도록 함.

-. 녹색 저탄제련, 자원종합이용 등 자주적인 공정혁신 달성을 통해 생 산성과 에너지절감을 위한 공공핵심기술 전파

산업배치 및 산업 집중도

-. 생산설비 과잉지역의 투자 억제 -. “北钢南运(북강나운)” 문제 해결 -. 제철기업 수 감축

-. 10대기업의 총생산량이 48.6%에서 60%로 늘어나도록 구조조정 단행 자원확보 -. 철강산업 원자재 공급체계 구축(철광석, 석탄 등)

-. 해외 철광석생산량을 1억톤 이상으로 늘림.

표 3 중국 철강산업의 12.5 규획

18% 감축, 해외 철광석 생산량을 1억톤 이상 확대 등이 있음.

자료: 중국사회과학원 공업경제연구소 발표자료 산업연구원 종합

[제품구조 고도화에 기업역량 집중]

○ 중국정부는 12.5규획에서 고강도 고인성 자동차용강, 아연도금강 등의 국 산화율을 90% 이상 달성하고, 선박용 내부식강, 저온 압력용기용 강판, 고 속철도용 차축강, 에너지용 고압강관 등의 고부가가치 제품 자급률을 80%

까지 제고하도록 목표 설정

○ 중앙정부에서 관리하는 중점 철강기업인 허베이강철, 보산강철, 안산강철, 우한강철의 경우 자동차용 고부가가치 판재류, 에너지용 강관 등 고부가가 치 제품의 개발에 대한 투자를 강화

- 야금공업경제발전연구중심에 따르면 중국 철강산업의 매출액 대비 R&D 비중은 2009년 1.2%에서 2011년 1.57%, 2012년 1.54%로 12.5규획 목표치 인 1.5%를 이미 넘어선 것으로 분석

- 특히, 세계 조강생산 4위인 보산강철의 경우, 추가 생산설비투자는 없는

반면 R&D에 대한 투자를 지속적으로 확대하고 있으며, 기존의 자동차용 강판 위주의 제품생산구조에서 고부가가치 가전, 핵발전, 고속철도, 항공, 해운, 에너지용 철강제품 등으로 포트폴리오를 확장

- 이러한 고부가가치 제품에 대한 매출확대로 보산강철의 생산량은 중국 전체 철강산업의 3.5%에 불과하지만 수익률은 35%를 차지³⁾

○ 중국 정부의 강재 기준 강화와 철강 기업들의 연구개발투자 증가로, 중국 현지에서는 자동차용 강재를 제외하면 2015년까지 철강제품의 국산화율 90% 달성이 가능할 것으로 전망

[공정별 에너지소비 감소]

○ 최근 중국내 대기오염이 심각한 수준까지 도달하면서, 중국정부는 산업구 조 조정 및 설비교체를 통한 대기오염물질발생 감소에 대한 강력한 의지 를 피력

○ 중국정부는 2013년 9월,‘대기오염방지 행동계획’을 통해 2017년까지 주 요 도시의 흡입성 입자 물질 농도를 10% 이상 낮추고, 중국내 주요 3개 지역⁴⁾의 연평균 미세먼지(PM-2.5) 농도를 각각 25%, 20%, 15% 감소시키 며, 베이징시의 연평균 미세먼지(PM-2.5) 농도를 60ug/m³ 이하로 유지한다 는 목표를 설정

- 대기오염의 주요 원인을 석탄에너지의 과다 소비로 보고 있으며, 이에 따 라 2017년까지 총에너지 소비중 석탄 비중을 65%로 감소시킴과 동시에 비화석연료의 소비비중을 13%로 증가시킨다는 구체적인 안을 제시

○ 중국 철강산업은 에너지절감 및 배기가스 감축을 위해 정부주도의 구조조 정을 통한 공급능력 축소와 기업별 환경관련설비 투자확대를 진행 중에 있음.

- 중국 철강기업의 에너지 및 공해관련 시설투자는 대기업의 경우 톤당 평

3) 중국철강협회, Roland Berger analysis(2014. 9.)

4) 베이징-톈진-허베이, 창강삼각주(Yangtze Delta), 주강삼각주(Pearl River Delta)

균 100 ~ 150위안, 소기업의 경우 톤당 평균 20 ~ 50위안 수준으로 진행 되고 있는 것으로 파악됨.

- 구조조정에 따라 중국 중점철강기업의 톤당 평균 종합에너지소모는 2005 년 694킬로그램표준석탄에서 2013년 592킬로그램표준석탄까지 하락하여 연평균 2%의 감소율을 나타냈으며, 12.5규획의 목표치인 톤당 580킬로그 램표준석탄도 달성 가능할 것으로 예상

연도 종합

에너지소모 소결 코크스

공정 연철

(제련) 전로 전기

로 가공

톤당 소모수량 (M³) 2005 694.0 64.8 142.2 456.7 36.3 96.9 76.2 8.0 2006 645.0 55.6 123.1 433.1 9.1 81.3 65.0 6.4 2007 628.0 55.2 121.7 426.8 6.0 81.3 63.1 5.3 2008 629.9 55.5 120.0 427.7 5.7 80.8 - 5.2 2009 619.4 55.0 112.3 410.7 2.8 73.4 61.9 4.4 2010 606.7 55.3 109.1 407.6 0.2 73.8 61.5 4.0 2011 601.7 54.3 106.7 404.1 -3.2 69.0 60.9 3.8 2012 603.6 50.4 105.1 402.5 -6.2 66.9 60.7 3.7 2013 591.9 49.1 100.5 398.1 -7.2 60.8 59.5 3.4 표 4 중국 중점철강기업의 에너지 소모(단위 : 킬로그램표준석탄/톤)

자료 : 世界金属导报, TNCsteel, 중국사회과학원 공업경제연구소 발표자료 산업연구원 종합

[구조조정에 따른 산업집중도 제고 효과는 미미]

○ 12.5규획에서 중국정부는 철강 10대기업의 산업집중도를 2015년까지 60%

로 제고시킨다는 목표를 수립하였으나, 2014년 현재 수준은 50% 이하인 것으로 파악

- 2013년 500만톤 이상 31개 기업의 전국 조강생산량 점유 비중은 65.9%이 며, 1,000만톤 이상 기업의 산업집중도는 53.8%로 2010년 이후 오히려 감 소하는 추세

연도 500만톤 기업수(개)이상

조강생산량

합계(만톤) 산업

집중도(%)

1000만톤 기업수(개)이상

조강생산 합계(만톤)량

집중도(%)산업

2005 18 16,615.4 46.7 8 9,926.5 27.9

2006 22 21,640.6 51.4 9 12,925.4 30.7

2007 24 27,228.0 55.6 10 17,237.9 35.2

2008 22 30,125.5 58.8 9 23,741.1 46.3

2009 28 38,432.9 66.6 11 26,141.3 45.3

2010 26 46,843.0 74.8 14 37,676.0 60.1 2011 28 49,946.1 73.1 16 40,719.3 59.6 2012 30 47,460.9 66.2 18 38,453.1 53.7 2013 31 51,356.2 65.9 19 41,933.8 53.8 표 5 중국 중점철강기업의 조강생산량 비중 변화

자료 : 중국강철공업협회, 중국사회과학원 공업경제연구소 발표자료 종합 주 : 산업집중도는 전국 조강생산량 대비 해당 기업의 생산 비중을 의미

○ 철강산업의 산업집중도 제고를 위해, 중국 철강업계는 정부계획에 의한 설 비도태, M&A와 같은 구조조정을 추진해오고 있으나, 철강생산능력은 지속 적으로 확대

○ 2014년 5월, 중국정부는 2014년까지 제선 1,900만톤, 제강 2,879만톤의 도 태목표를 발표, 7월 및 8월에는 제선 44개, 제강 30개의 도태설비 목록 및 해당기업 명단을 발표하였으나, 금년 중에는 목표량의 70~80%만을 달성할 것으로 관련업계는 예측하고 있으며, 달성한다 하더라도 공급과잉 해소는 힘들 것으로 예상

- 설비도태대상은 과거 ‘300m³ 이하 고로와 20톤 이하 전로’에서 2010년

‘400m³ 이하 고로와 30톤 이하 전로 및 전기로’로 그 기준이 강화되었 음에도 불구하고, 도태회피를 위한 철강기업들의 용적 확장 등이 계속되 면서 중국의 철강생산능력은 2013년 기말 기준 10.1억톤까지 증가

- 2013년 중국 철강기업이 완료한 설비 도태규모는 총 2,144만톤(제선 965 만톤, 제강 1,180만톤)이며, 지역별로는 하북지역이 1,374만톤으로 가장 많고, 산동 228만톤, 산서 204만톤 순

○ 인수합병의 경우, 2008년 금융위기 이후부터 국영 철강기업 중심으로 국유 자산 통합, 출자 매입, 국유자산 이전 등의 방식으로 지역내 혹은 지역간 전략적 M&A를 추진해왔으며, 최근에는 민영기업을 대상으로 인수합병이

활발히 진행 중이나 산업집중도 60% 달성에는 역부족

- 향후 발표예정인 13.5규획에서도 산업집중도 제고를 위한 방안이 중점적 으로 논의될 것으로 보이며, 철강기업간의 M&A 또한 적극적으로 추진될 것으로 예상

표 6 중국 철강기업의 제선 및 제강 능력 도태 현황(단위 : 만톤)

구분 2010년 2011년 2012년 2013년

제선 4,099.60 3,192.40 1,078.00 964.6

제강 1,185.70 2,846.00 936.6 1,179.50

합계 5,285.30 6,038.40 2,014.60 2,144.10 자료 : 중국 공업식신화부

[원자재 확보를 위한 기업중심의 해외광산개발 투자 진행]

○ 중국은 철강생산능력의 확대와 함께 철광석 수입량을 계속해서 확대하여, 2012년 7억 4,543만톤의 철광석을 수입하였는데, 이는 세계 총 철광석 수 입량의 61.8%에 해당

- 중국 자국내의 높은 철광석 매장량에도 불구하고, 중국 철강업계의 철광 석 수요 확대, 고품질의 철광석 확보 및 생산비용 절감을 위해 해외 광산 에 대한 투자를 지속

- 반면 기존의 헤외광산투자 사례를 종합해 보면, 투자국에 대한 사전조사 미흡 및 과도한 투자계획으로 중국의 해외광산투자의 성공률은 높지 않 은 것으로 평가

○ 철강수요 확대에 따른 원자재의 안정적인 수급을 위해 12.5규획에서는 연 간 해외 철광석 생산량을 1억톤 이상 확보할 것으로 목표로 하였으며, 현 재 연간 6,000만톤 규모를 해외에서 생산하고 있는 것으로 파악됨.

- 중국은 주로 개별 기업들의 지분투자로 해외 광산을 확보하고 있으며, 현 재 확보된 광산의 철광석 매장량은 약 2.7억톤인 것으로 파악

- 12.5규획의 목표달성은 가능할 것으로 분석되며, 개별 투자기업들의 노력

여하에 따라 생산량 증가 폭이 결정될 것으로 분석

　 2005 2009 2010 2011 2012

철광석 수입량

(천톤)

중국 275,260 627,779 618,645 686,747 745,434 한국 42,250 41,601 55,362 64,857 65,998 일본 132,285 105,471 134,335 128,489 131,114 아시아 475,961 798,581 838,739 911,030 989,138 세계 754,100 984,523 1,070,803 1,140,378 1,206,288 대세계

비중 (%)　

중국 36.5 63.8 57.8 60.2 61.8

한국 5.6 4.2 5.2 5.7 5.5

일본 17.5 10.7 12.5 11.3 10.9

아시아 63.1 81.1 78.3 79.9 82.0

표 7 주요 국의 철광석 수입량 및 세계대비 비중

자료: World Steel Association, 『Steel Statistical Yearbook』 각호 종합

□ 한국 철강산업, 중국 변수에 대비해야

○ 중국은 11.5규획 및 12.5규획을 통해 철강제품의 품질향상, 제조설비의 에 너지효율 개선, 노후설비 도태 등의 구조조정을 진행해왔으며, 이는 중국 철강산업의 경쟁력을 높이는데 중요한 역할을 수행

○ 중국내 공급과잉에 따른 중국 철강업계들의 수출확대 전략으로 한국시장 에서의 중국산 철강 점유율은 상승세를 이어가고 있으며, 올해 2월 이래로 중국 철강제품의 수입비중은 40%를 상회하는 수준을 유지하는 상황

- 현재까지는 저가제품 위주의 수출물량이 우위를 점하고 있으나, 점차 고 부가가치 제품의 수입 또한 확대될 것으로 예측

○ 구조조정과 같은 중국의 적극적인 철강산업 경쟁력 강화정책에 맞서 한국 철강산업은 기회요인과 위험요인을 철저히 분석하고, 위험요인에 대한 대 비책을 강구할 필요가 있음.

그림 2 한국의 중국 철강제품 수입(단위 : 백만톤, %)

자료 : 한국무역협회(www.kita.net)

[기회요인]

○ 한국 철강기업은 FINEX 공법과 같이 제조원가를 절감하고 에너지 및 온실 가스 배출 감축을 가능하게 하는 제조공정기술에 있어 중국대비 우위를 점하고 있음.

- 중국정부의 강력한 에너지절감과 배기가스 감축에 대한 정책은 중국 철 강기업들의 환경관련설비 투자증가 및 공정혁신을 가속화시킬 것이며, 관 련 기술에 있어 앞선 한국 철강기업에게는 기술이전과 같은 새로운 이익 창출분야 마련의 기회로 작용

○ 건설을 제외한 자동차, 가전, 기계, 조선 등의 철강수요산업은 계속해서 확 대될 것으로 전망되며, 관련 고기능성 강종에 대한 수요도 증가할 것으로 예상되어 단기적으로는 관련 제품의 수출 확대가 예상

[위협요인 및 대응방안]

○ 중국 철강기업의 연구개발투자 확대는 한국 철강업계와의 경쟁제품군 확 대를 의미하며, 이를 대비하여 한국은 해양구조용, 고속철도용 및 에너지 수송용과 같은 중국과는 차별화된 고부가가치용 신강종 개발에 대한 투자

확대를 추진해야 함.

- 한국철강협회에 따르면 한국의 매출액대비 설비투자 비중은 2013년 기준 7.8%인데 반해 R&D투자 비중은 2010년 0.9%에서 계속해서 하락, 2013년 에는 0.75%까지 낮아진 것으로 나타나 국내 철강기업들의 연구개발투자 확대가 필요함을 시사

○ 중국은 기술집약적 고부가가치산업의 육성을 위해 가공무역 제한조치를 확대해나가고 있으며, 이는 한국산 반제품 수입에 대한 관세 및 증치세 면제가 사라지는 것을 의미, 중국내 한국산 강재의 가격경쟁력 약화를 유 발

- 중국의 저비용 조건을 활용하기 위한 가공무역보다 현지 시장 확대를 위 한 중국 수요산업과의 연계·협력 체계 강화 필요

- 특히 중국내 한국기업에 대한 수출비중이 높으므로 이들 한국계 수요업 체에 대한 밀착 지원·판매를 통한 중국시장 확대에 노력 필요

○ 해외 주력시장에서의 수출 경쟁에 대응하기 위한 중장기 전략 마련

- 증가하고 있는 해외 무역분쟁 등에 현명하게 대응하고, 일본, 중국과는 차별화된 제품 포트폴리오를 구성하여 수요 특화 전략을 통한 해외시장 진출 강화

○ 중국의 향후 구조조정 정책에 대한 예측과 파급효과 분석을 통한 대중국 대응방안 수립

- 중국 철강산업은 정부주도의 구조조정을 통해 에너지절감, 연구개발투자 확대, 산업집중도 제고 등의 발전을 이루었으며, 향후 추진예정인 13.5규 획에서도 철강산업 경쟁력 제고를 위한 보다 세부적인 추진방안이 제시 될 것으로 예상

- 이러한 중국내 정책에 대해 예의주시하고, 각각의 변수에 대한 국내 철강 기업에 미칠 파급효과를 분석하여 중장기적인 대중국 대응방안을 마련하

는 것이 중요

그림 3 한국 철강산업의 SWOT분석 및 대중국 대응전략

자료 : 산업연구원